2019-2020年氢能源行业深度报告（精华版）

2020-9-16

氢能源来源广泛，作为二次能源，氢不仅可以通过煤炭、石油、天然气等化石能源重整、生物质热裂解或微生物发酵等途径制取，还可以来自焦化、氯碱、钢铁、冶金等工业副产气，也可以利用电解水制取，特别是与可再生能源发电结合，不仅实现全生命周期绿色清洁，更拓展了可再生能源的利用方式。优点：①清洁低碳；②灵活高效；③应用广泛；④安全可控。

1.氢能源符合我国落实碳减排国际责任的战略方向

我国长期以来能源相对短缺，能源消费量高于生产量，进口依赖度较高。化石能源在能源生产与消费中所占比例过高，能源转化效率较低。相比化石能源，氢能源高效环保，可缓解我国能源紧张以及化石燃料燃烧副产品导致的环境污染问题，对于我国节能减排，走低碳环保之路至关重要。

2.重视氢能源战略地位，各国争相发展氢能源

国家政策发展现状

美国布什政府提出氢经济发展蓝图，奥巴马政府发布《全面能源战略》，特朗普政府将氢能和燃料电池作为美国优先能源战略，并开展前沿技术研究。截至2018年底，美国在营加氢站42座，计划2020年建成75座，2025年达到200座，燃料电池乘用车数量达到5899辆。全年固定式燃料电池安装超过100兆瓦，累计固体式燃料电池安装超过500兆瓦。

日本政府先后发布了《日本复兴战略》《能源战略计划》《氢能源基本战略》《氢能及燃料电池战略路线图》，规划了实现氢能社会战略的技术路线。截止2018年底，日本在营加氢站113座，计划2020年建成160座，2025年建成320座，2030年达到900座。燃料电池乘用车保有量达到2839辆，计划保有量2025年20万辆，2030年80万辆，2040年实现燃料电池车的普及。

欧盟在能源战略层面提出了《2005欧洲氢能研发与示范战略》《2020气候和能源一揽子计划》《2030气候和能源框架》《2050低碳经济战略》等文件，在能源转型层面发布了《可再生能源指令》《新电力市场设计指令和规范》等文件。欧盟燃料电池与氢联合行动计划项目(FCHJU)对欧洲氢能及燃料电池的研发和推广提供了大量的资金支持，2014-2020年间预算总额为6.65亿欧元。欧洲如今恰逢能源转型发展期，发展氢能源在建筑、工业、交通运输、电力、就业等多领域促进欧洲的发展。

3.我国氢能供给基础雄厚，未来有望在能源、交通、工业多领域应用

中国具有丰富的氢能供给经验和产业基础。经过多年的工业积累，中国已是世界上最大的制氢国，初步评估现有工业制氢产能为2500万吨/年，可为氢能及燃料电池产业化发展初期阶段提供低成本的氢源。富集的煤炭资源辅之以二氧化碳捕捉与封存技术(CCS)可提供稳定、大规模、低成本的氢源供给。同时，中国是全球第一大可再生能源发电国，每年仅风电、光伏、水电等可再生能源弃电约1000亿千瓦时，可用于电解水制氢约200万吨，未来随着可再生能源规模的不断壮大，可再生能源制氢有望成为中国氢源供给的主要来源。

中国汽车销量已经连续十年居全球第一，其中，新能源汽车销量占全球总销量的50%。未来，随着碳减排压力的增大与氢气规模化应用成本的降低，氢能有望在建筑、工业能源领域取得突破性进展。

2018年，中国氢能源及燃料电池产业战略创新联盟正式成立，成员单位涵盖氢能制取、储运、加氢基础设施建设、燃料电池研发及整车制造等产业链各环节头部企业，标志着中国氢能大规模商业化应用已经开启。

中国高度关注氢能及燃料电池产业发展。2011年以来，政府相继发布《“十三五”战略性新兴产业发展规划》《能源技术革命创新行动计划(2016-2030年)》《节能与新能源汽车产业发展规划（2012~2020年)》《中国制造2025》等顶层规划，鼓励并引导氢能及燃料电池技术研发。此外，全国各地区也纷纷出台相关政策鼓励氢能及燃料电池的发展。

4.氢能产业化：交通领域应用为主，多种综合方式为辅

氢能目前最广泛应用与交通领域，储能、军事等领域具备多种应用场景。①财政持续补贴燃料电池汽车，政府政策多面支持产业发展；②政策持续扶持燃料电池汽车，氢能与燃料电池有望快速发展。

5.氢产业链：上游供给充分，中游制造实力期待突破

制氢：三种路线并举，化石能源制氢向可再生能源过渡

我国的制氢工业以引进技术为主，技术相对成熟，与发达国家的差距不大。

储氢：高压氢罐接近全球领先水平，固、液储氢仍处示范应用阶段。

氢的储存要求安全、高效、低成本、便捷，主要技术指标有容量、加注便捷性、耐久性等。当前，氢的储存主要由气态储氢、液态储氢和固体储氢三种形式。高压气态储氢是最广泛的应用形式，低温液态储氢主要在航天等领域得到应用，有机液态储氢和固态储氢尚处于示范阶段。

运氢：短期长管拖车为主，规模化后长期管网发展是趋势。

氢的输运按其形态分为气态运输、液态运输和固体运输，其中气态和液态是目前的主流运输方式。

加氢：各地发布建设规划，加强基础设施配套。

发电：质子交换膜电池为主流，技术进步与成本下降任重而道远。